12月18日，國新辦舉行加快內外貿一體化發展國務院政策例行吹風會。國家金融監管總局政策研究司司長李明肖表示，鼓勵銀行機構在做好押匯保理、票據貼現、訂單融資等常態化貿易金融服務的基礎上，優化整合單項產品，推出集支付結算、融資融信、匯率避險等于一體的綜合性服務，并通過線上渠道延伸服務觸角，更好適應貿易企業資金需求靈活、周轉較快的特點。

　　國務院辦公廳近日印發的《關于加快內外貿一體化發展若干措施》提出，在依法合規的前提下，鼓勵金融機構依托應收賬款、存貨、倉單、訂單、保單等提供金融產品和服務，規范發展供應鏈金融。

　　“內外貿一體化發展本質是各參與方的高效協作，數字化是加快內外貿一體化發展的重要工具和路徑。”中國金融認證中心總經理朱鋼在接受中國經濟時報記者采訪時認為，通過數字化，為內外貿各參與方提供高效的金融服務，這三點最為關鍵，也是亟須解決的問題：信用主體身份確認，金融交易數據安全可靠傳遞，金融交易可信與法律有效性保障。

　　中國銀行研究院研究員趙廷辰在接受中國經濟時報記者采訪時認為，受制于不同銀行機構對風險的認知和管控能力不同，在推動內外貿一體化發展過程中，一些商業銀行仍采取傳統供應鏈金融模式，發展供應鏈金融仍存在不少堵點。

　　第一，業務開展過度依賴核心企業。供應鏈融資業務本質是以核心企業的信用和償債能力為依托，以其與上下游企業的交易為信用標的。核心企業需要承擔信用額度分享、信用擔保、信息溝通等責任，加大了核心企業的財務成本和管理成本。如果核心企業不愿意與上下游企業形成這種信息共享、風險分擔的關系，供應鏈金融發展將難以推進。

　　以應收賬款融資為例，商業銀行在對中小微企業應收賬款真實性進行審核時，需要核心企業就貿易過程中的合同、出庫單、運輸單等真實性進行確認。然而，在實踐中，核心企業通常并不愿意配合，由此造成應收賬款無法確權。

　　第二，操作風險管理難度大。供應鏈不同于傳統授信業務以企業信用為基礎，構筑了獨立于企業信用風險的第一還款來源，這對操作嚴密性、業務真實性提出了更高要求。交易是否真實、交易標的物價值是否公允等將成為判斷風險最主要的依據。在實際操作中，一些商業銀行在給產業鏈供應鏈下游中小微企業發放貸款時，出于風控考慮，會引入金融租賃公司等其他類型金融機構作為擔保。中小微企業除承擔銀行貸款利息之外還需要額外承擔擔保費用，二者合計使得融資成本偏高。

　　“經過多年發展，我國不少企業已成為國際供應鏈中的重要組成部分。一些已成為核心企業，還有一些也成為產業鏈中的一級供應商、二級供應商。近年來，在政策進一步助推下，我國跨境供應鏈金融公司、跨境供應鏈金融業務得到長足發展。未來，隨著相關政策的出臺和落實，在加快內外貿易一體化發展進程中，供應鏈金融業務將迎來更大空間。”趙廷辰說。

　　一位不愿具名的銀行業人士在接受中國經濟時報記者采訪時認為，發展供應鏈金融是解決外貿中小微企業融資難點、痛點的重要金融創新，有效推動金融與產業融合發展，在穩固產業鏈供應鏈，促進中小微企業健康發展，推動產業轉型升級方面發揮著重要作用。但在具體實踐中，供應鏈金融支持外貿企業發展也存在一些難點與堵點，例如，過度依賴核心企業、信息不對稱、風險控制難度大等。

　　對于未來供應鏈金融的發展，趙廷辰建議，一是應積極打造港口供應鏈金融。港口是供應鏈體系中連接國內國際的重要節點，以港口企業為核心企業，能夠整合供應鏈條上的上下游相關企業，實現商流、信息流、物流、資金流的控制和順暢流動。創新港口供應鏈金融，利用港口供應鏈中心的先天優勢，把供應鏈金融作為新的盈利點吸引各方加入，最終形成“互聯網＋金融＋貿易＋產業”的創新模式。

　　二是借力金融科技創新跨境供應鏈金融服務方案。推進人工智能、大數據、云計算、區塊鏈等技術在優化跨境供應鏈金融服務和風險管理方面的創新應用，加快跨境供應鏈金融相關軟件開發，做強信息化、數字化跨境供應鏈金融平臺。金融機構要圍繞跨境行業特征、場景特征和供應鏈結構，推出在線跨境供應商、經銷商和核心企業應收賬款融資解決方案。加強各供應鏈平臺間的溝通與互用，實現平臺各類數據的互聯互用，優化供應鏈金融服務平臺的功能，為企業提供綜合性和專業化的金融服務。

　　“在加大金融支持外貿一體化的過程中，保障金融貿易數據安全，需要有法律支撐、技術支持，有規則遵循。”朱鋼說。

　　在法律支撐方面，要確保數據合法使用、授權使用、安全使用、依法留存，并符合網絡安全法律法規等相關要求。所生成的合同、協議、合約、倉單、訂單、保單等交易數據具有法律效力，符合電子簽名法的要求，以確保交易可信，保護各方權益。

　　在技術支持方面，需要有成熟、可靠、接受度高的技術作為支撐手段。采用的技術要符合國家標準和金融等相關行業標準要求，技術的安全性和成熟度得到廣泛的使用和認可；能與國際標準接軌，支持外貿機構開展跨境貿易，能有效識別各方真實身份、有效提升交易的安全性和可靠性。

　　在規則方面，需要建立安全可信的數字信任規則體系，以保障各主體身份可信、意愿可信、行為可信，業務關聯方的隱私數據得到規范與保護。

　　前述不愿具名的銀行業人士認為，推動內外貿一體化發展，將讓外貿企業更好利用國內國際兩個市場、兩種資源，促進外貿高質量發展。一方面，外貿活躍提振金融產品與服務方面的需求；另一方面，推動金融機構加快拓展國內和國際兩個市場，對金融服務能力、產品創新、風險管理方面提出更高要求。